2023年7月，全球金融監(jiān)管領(lǐng)域呈現(xiàn)多元動態(tài)，其中量子計(jì)算技術(shù)服務(wù)在金融領(lǐng)域的應(yīng)用與潛在風(fēng)險(xiǎn)，成為多個(gè)監(jiān)管機(jī)構(gòu)關(guān)注的新興議題。

一、 量子計(jì)算技術(shù)服務(wù)在金融業(yè)的興起與監(jiān)管前瞻

本月，量子計(jì)算技術(shù)服務(wù)提供商與大型金融機(jī)構(gòu)的合作案例顯著增加，主要聚焦于投資組合優(yōu)化、風(fēng)險(xiǎn)建模、加密算法測試和欺詐檢測等領(lǐng)域。這促使監(jiān)管機(jī)構(gòu)開始評估其對金融穩(wěn)定、數(shù)據(jù)安全和市場公平的潛在影響。

1. 國際清算銀行（BIS）創(chuàng)新中心發(fā)布專題報(bào)告，探討量子計(jì)算對金融基礎(chǔ)設(shè)施（特別是支付系統(tǒng)和加密資產(chǎn)）的“遠(yuǎn)期威脅”，并呼吁全球監(jiān)管機(jī)構(gòu)啟動對“后量子密碼學(xué)”遷移規(guī)劃的協(xié)作研究。
2. 美國證券交易委員會（SEC）在針對金融科技公司的指導(dǎo)意見中，首次提及使用“先進(jìn)計(jì)算技術(shù)”（包括量子計(jì)算）進(jìn)行算法交易或數(shù)據(jù)服務(wù)時(shí)，需加強(qiáng)對其模型透明度、可解釋性和潛在偏見的管理。
3. 歐洲中央銀行（ECB）在其金融科技觀察報(bào)告中指出，量子計(jì)算可能在未來五到十年內(nèi)對現(xiàn)有金融加密體系構(gòu)成實(shí)質(zhì)性挑戰(zhàn)，建議銀行開始評估其IT系統(tǒng)的量子脆弱性。

二、 其他關(guān)鍵監(jiān)管動態(tài)摘要

1. 加密資產(chǎn)監(jiān)管持續(xù)深化：歐盟《加密資產(chǎn)市場法規(guī)》（MiCA）的部分條款于本月正式生效，為加密資產(chǎn)服務(wù)提供商設(shè)定了明確的許可和運(yùn)營要求。與此多個(gè)司法管轄區(qū)加強(qiáng)了對穩(wěn)定幣和去中心化金融（DeFi）的監(jiān)管審查。
2. 氣候相關(guān)金融風(fēng)險(xiǎn)披露推進(jìn)：國際可持續(xù)發(fā)展準(zhǔn)則理事會（ISSB）發(fā)布的首批準(zhǔn)則獲得多國認(rèn)可，美國、英國、新加坡等地的監(jiān)管機(jī)構(gòu)相繼提出或完善了金融機(jī)構(gòu)氣候風(fēng)險(xiǎn)披露的路線圖。
3. 人工智能監(jiān)管框架初現(xiàn)：繼歐盟《人工智能法案》達(dá)成政治協(xié)議后，七國集團(tuán)（G7）金融領(lǐng)導(dǎo)人會議討論了生成式人工智能在金融領(lǐng)域的應(yīng)用，一致認(rèn)為需要建立以風(fēng)險(xiǎn)為基礎(chǔ)的監(jiān)管方法，確保其安全、可靠且符合現(xiàn)有金融法規(guī)。

三、 區(qū)域重點(diǎn)監(jiān)管行動

• 亞太地區(qū)：香港金融管理局推出“金融科技2025”策略更新，強(qiáng)調(diào)深化監(jiān)管科技（RegTech）應(yīng)用，并探索分布式賬本技術(shù)（DLT）在綠色債券等領(lǐng)域的應(yīng)用。日本金融廳開始就銀行使用第三方云服務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)管理指南進(jìn)行修訂。
• 北美地區(qū)：美聯(lián)儲、貨幣監(jiān)理署和聯(lián)邦存款保險(xiǎn)公司聯(lián)合發(fā)布關(guān)于第三方風(fēng)險(xiǎn)管理的新指南草案，對銀行使用科技服務(wù)商（可能包括量子計(jì)算服務(wù)商）提出了更嚴(yán)格的盡職調(diào)查和持續(xù)監(jiān)控要求。
• 歐洲地區(qū)：英國金融行為監(jiān)管局啟動對大數(shù)據(jù)和復(fù)雜算法在零售信貸領(lǐng)域應(yīng)用的專題調(diào)查，重點(diǎn)關(guān)注公平性問題。

與展望

7月份的全球金融監(jiān)管呈現(xiàn)出應(yīng)對技術(shù)前沿與夯實(shí)傳統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)管理的雙重基調(diào)。量子計(jì)算技術(shù)服務(wù)雖處于早期應(yīng)用階段，但其顛覆性潛力已正式進(jìn)入主流監(jiān)管視野，預(yù)計(jì)相關(guān)的前瞻性評估和跨部門對話將在下半年加速。加密資產(chǎn)、氣候風(fēng)險(xiǎn)和人工智能的監(jiān)管框架正從原則制定轉(zhuǎn)向具體實(shí)施，金融機(jī)構(gòu)面臨日益復(fù)雜的合規(guī)環(huán)境。下月，市場將密切關(guān)注主要經(jīng)濟(jì)體在金融科技監(jiān)管協(xié)調(diào)方面的進(jìn)一步動作，以及針對量子計(jì)算等前沿技術(shù)的具體監(jiān)管提案是否浮出水面。